WeWork所有者The We Company正在考虑削减它在首次公开募股(IPO)中寻求的估值,略高于200亿美元,不到1月私募融资中获得的470亿美元估值的一半。周四熟悉此事的人说。
我们公司的审议结果表明,投资者对美国办公空间分享创业公司缺乏盈利路线图的怀疑,以及其联合创始人亚当·纽曼(Adam Neumann)对其治理的坚定控制,正在影响其IPO前景stylechina.com。
对于硅谷独角兽或估值超过10亿美元的初创公司的IPO预期,我们公司估值的急剧下降也可能是一个开创性的时刻。
今年其他备受瞩目的股票市场上市,例如乘车公司Uber Technologies Inc(UBER.N)和Lyft Inc(LYFT.O),其后续交易表现不佳,投资者对其缺乏具体的盈利计划。
今年5月,优步以824亿美元的价格完成首次公开募股,远低于20100年美元银行家告诉该公司2018年可能的价值。由于优步的IPO估值高于公司,其表现仍优于公司。最近私人筹款市场的估值为760亿美元。
我们公司尚未启动其首次公开招股路演,正式征求投资者的反馈意见。据知情人士透露,它可能最早在星期一开始这个过程。
消息来源警告说,由于审议是保密的,因此未对估价作出任何决定,并要求不予确定。我们公司拒绝发表评论。华尔街日报周四早些时候报道称,我们公司正在考虑IPO估值约为200亿美元。
We Company根据短期合同向客户出租工作区,并根据长期租约支付房产租金。
这家总部位于纽约的公司在2019年上半年亏损超过9亿美元,比去年同期增长了25%,尽管其收入翻了一番,达到了15.4亿美元,因为它通过现金扩张而扩大。
不断增加的损失以及对其商业模式如何在经济衰退中生存的担忧引发了分析师和投资者对IPO的怀疑。
令事情进一步复杂化的是,该公司正在寻求在动荡的市场背景下上市,美中贸易战使美国股市在四年内遭遇最糟糕的8月份。
“自Uber和Lyft上市以来,市场发生了巨大变化。投资者现在想要的是风险价格的适当折扣,并且不会低于IPO价格,因此更加舒适,“DA Davidson&Company的房地产分析师Barry Oxford说。
Company,得到日本软银集团公司(9984.T)的支持,该公司自2017年以来已投资或承诺投资106.5亿美元。
据华尔街日报报道,我们公司首席执行官Neumann最近与SoftBank首席执行官Masayoshi Son会面,讨论SoftBank在首次公开招股中进行锚定投资以支持需求,或在We Company进行进一步私人投资以推迟首次公开募股。
据彭博社周四报道,软银及其附属公司拥有该公司约29%的股份,相比之下,纽曼公司拥有22%的股份,引用知情人士的话。
我们公司也面临一些投资者对其与Neumann的广泛和不寻常关系的批评,包括他在公司的某些房产上的房东,以及最初计划与全男性董事会上市。
我们公司披露,它在2016年至2018年间因Neumann拥有的物业租赁而支付了近1,700万美元。
该公司周三采取了一些措施来解决这些问题,向其董事会增加了一名女性Frances Frei,并宣布其首席执行官将使用商标词“我们”返还590万美元的款项。
我们公司没有给出盈利的时间框架。
摩根大通证券(JPM.N)和高盛(GS.N)是IPO的九人承销团队之一。